Liebe Peergroup,
in einer angeregten Chat-Diskussion mit @Major Tom (Danke dafür!) sind wir auf ETF-Branchenwetten mit dem Thema Künstliche Intelligenz gekommen.
Dazu gibt es eine Übersicht bei justETF, in der ein ETF fehlt, der eine Mischung aus einem Robotik- und KI-ETF darstellt, der Global X Robotics & Artificial Intelligence. Dieser ETF ist aber auch erst seit November 2021 erhältlich, sodass ein sinnvoller Performance-Vergleich nicht möglich ist.
Übrig bleiben folgende Kandidaten (in alphabetischer Reihenfolge):
- Amundi STOXX Global Artificial Intelligence (LU1861132840 / A2JSC9)
- L&G Artificial Intelligence (IE00BK5BCD43 / A2PM50)
- WisdomTree Artificial Intelligence (IE00BDVPNG13 / WKN A2N7KX) und
- Xtrackers Artificial Intelligence and Big Data (IE00BGV5VN51 / WKN A2N6LC)
Bis auf den Amundi sind alle ETFs Replizierer und halten somit die Papiere des jeweilig abgebildeten Index auch tatsächlich im Fondsvermögen.
Die jährlichen Kosten belaufen sich zwischen 0,35% (Amundi und Xtrackers) und 0,49% (L&G), was für einen relativ eng gefassten ETF im Rahmen ist.
[via]
Der Chartvergleich seit Sommer 2019 liefert dank des darin enthaltenen „Corona-Knicks“ im Frühjahr 2020 ein ganz gutes Bild – ein längerer Vergleich ist für dieses Wettbewerberfeld nicht möglich, weil der L&G erst am 17.06.2019 aufgelegt wurde. Der Xtrackers ist nur unwesentlich älter.
Die vier ETFs bilden vier unterschiedliche, proprietäre Indizes ab, weswegen die enthaltenen Aktien ebenso variieren wie die jeweiligen Gewichtungen im Index.
Auf dem ersten Chart überzeugt der WisdomTree, der seine Mitbewerber deutlich hinter sich lässt: Ein Unterschied von 40%punkten in zweieinhalb Jahren ist eine klare Ansage. Überzeugend ist auch, dass sich die Outperformance schon vor dem Corona-Knick abzeichnete.
Zumindest bei Branchenwetten kommt es aber natürlich auch auf den Einstiegszeitpunkt an, besonders bei so volatilen Märkten wie Informationstechnologie.
Deswegen wollen wir uns den Vergleichschart auch noch einmal über die letzten 12 Monate ansehen:
[a.a.O.]
Das letzte Jahr war für Tech-Werte insgesamt kein gutes Jahr, weswegen es nicht verwundert, dass in dieser Zeit auch alle der KI-ETFs schlechter abschnitten als der Welt-ETF FTSE All-World.
Es würde den Rahmen des Artikels hier sprengen, wenn ich sämtliche vier ETFs detailliert vorstellen würde. Sie orientieren sich – wie bereits erwähnt – an jeweils unterschiedlichen Indizes (für die es dann auch nur den einen Fonds gibt).
Ganz subjektiv ist deshalb meine Auswahl für meine persönlichen Favoriten-KI-ETF:
Es ist der WisdomTree Artificial Intelligence (IE00BDVPNG13 / WKN A2N7KX).
Begründet natürlich zunächst einmal in der überzeugenden (Out-)Performance im ersten Vergleichschart. Die bleibt auch erhalten, wenn wir den Vergleich durch Herausnahme der beiden jüngeren KI-ETFs auf den längstmöglichen Zeitraum von gut drei Jahren dehnen:
[via]
Dem WisdomTree liegt der Nasdaq CTA Artificial Intelligence Index zugrunde.
Der ETF enthält 60 Unternehmen, schwerpunktmäßig – wie nicht anders zu erwarten – aus den USA:
[aus dem Factsheet des ETFs]
Auf der ETF-Seite von justETF steht zur Auswahlphilosophie folgendes:
"Der Nasdaq CTA Artificial Intelligence Index bietet Zugang zu Unternehmen, die im Bereich der künstlichen Intelligenz tätig sind, von der Consumer Technology Association ermittelt und von dieser als Enabler, Engager oder Enhancer (Ermöglicher, Entwickler, Erweiterer) eingestuft werden. Der Index verwendet das AI Intensity Rating der CTA, das den wahrgenommenen Grad des Engagements eines Unternehmens in der AI-Branche innerhalb der jeweiligen Enabler-, Engager- und Enhancer-Kategorie erfasst. Unternehmen, die in die Top 15 des CTA-Intensity Rating jeder Kategorie eingestuft sind, werden in den Index aufgenommen."
Das Konzept klingt interessant (und wird durch die gute Performance bestätigt); wie häufig reevaluiert wird, habe ich nicht erkennen können.
Fazit: Künstliche Intelligenz ist zweifelsohne ein Zukunftsmarkt, deswegen lag es für die Fondsgesellschaften natürlich nahe, hier Sparten-ETFs aufzulegen.
Als Beimischung und/oder für einen kleinen Sparplan* sind diese ETFs attraktiv, aber sie müssen – wie jede Branchenwette – regelmäßig überprüft werden, ob sie (von Ausrichtung und Performance) noch ins Portfolio passen.
Wie immer gilt: Performance in der Vergangenheit sagt nichts über die Performance in der Zukunft aus, und meine ETF-Vorstellungen sind keine Anlageberatung.
Grüße,
Andreas
* bei der comdirect zu den normalen Konditionen, bei Scalable und finanzen.net Zero kostenfrei
PS: Ein Verzeichnis aller meiner Rosinenpicker-Artikel findet Ihr >>hier<<
@Klimaaprima: Zumindest der Vergleich über die vergangenen 12 Monate gibt dir Recht, auf die Distanz mehrerer Jahre schneidet der Wisdom Tree weiter bestens ab.
Hier zunächst oben über gut vier Jahre und unten die letzten 12 Monate:
[via]
Die Übergewichtung hat halt auch ihre Risiken: Solange die Dickschiffe gut laufen, ist alles prima ... wenn nicht, dann nicht 😐
Grüße,
Andreas
@Findaus schrieb:Nach der Kurskorrektur der vergangenen Tage überlege ich, ob ich einen der folgenden Titel in mein Portfolio aufnehmen soll:
- Cornerstone Strategic Value Fund (CLM) , WKN A12GSN
- Virtus Artificial Intelligence & Technology Opportunities Fund (AIO), WKN A2QNS1
- Voya Global Advantage and Premium Opportunity Fund (IGA), WKN A112ZL
Hat jemand Erfahrung damit?
Hallo @Findaus
Warum diese KI Fonds? Zusammensetzung? Denn die Performance sieht alles andere als überzeugend aus, verglichen mit dem Xtrackers Artificial Intelligence ETF. (Gelb) weder in den vergangenen 1,5 Jahren = KI Hype, noch in den vergangenen 5 Jahren.
Cornerstone Strategic Value Fund (blau)
- Virtus Artificial Intelligence & Technology Opportunities Fund (grün)
- Voya Global Advantage and Premium Opportunity Fund (rot)
