Sterneliste für Vorsichtige: Investieren in der Korrektur

[nmh]

Liebe Börsenfreunde,

fangen wir doch mit einer Börsenbinsenweisheit an: Die Börse ist keine Einbahnstraße. Aktuell sehen wir eine bisher kleine, harmlose Korrektur seit Donnerstag, 3. September. Die schlechte Nachricht: Hightech-Titel wie Amazon, Apple, Microsoft und so weiter können ohne weiteres nochmal um weitere 20 oder 25 Prozent nachgeben. Gut möglich, dass das jetzt in den nächsten Wochen passiert. Ich weiß es nicht. Gute Nachricht: Eure Stopkurse sind dadurch nicht in Gefahr. Die 200-Tage-Linie ist bei all diesen Aktien weit genug entfernt, als dass man sich Sorgen machen müsste. Denn:

Aus technischer Sicht ist der Markt absolut gesund. Weltweit notieren 53 Prozent aller Aktien über ihrer 200-Tage-Linie, die für 45 Prozent aller Aktien sogar steigt. Der durchschnittliche RSL-Wert aller Aktien beträgt gesunde 102,3 Prozent. Also kein Grund zur Besorgnis, auch wenn es in den nächsten drei oder vier Wochen weiter runter geht. Einfach stur die Stopkurse beachten. Indes:

An anderer Stelle wurde kritisiert, dass viele Leser einfach blind meinen Stopkursen folgen. Ich kann dazu nur sagen, dass die richtige Wahl von Stopkursen extrem schwierig ist. Einfach fünf Prozent unter die 200-Tage-Linie? Das ist keine perfekte Lösung. Meine Stopkursvorschläge basieren auf 30 Jahren Erfahrung; wer möchte, darf sich gerne daran orientieren. Nur bitte nicht genau den Wert nehmen, den ich vorschlage. Denn ich möchte nicht, dass alle Leser bei genau 130 Euro einen Stopkurs setzen. Das führt dann zu unschönen Kaskaden, wenn der Kurs erreicht wird. Bitte nach eigenem Ermessen leicht variieren, zum Beispiel 129,64 oder 130,19 oder auch 131,27 Euro. So verhindert Ihr, dass Profis Eure Stopkurse "abfischen". Aus diesem Grund gebe ich oft auch Intervalle für Stopkurse an, zum Beispiel "irgendwo von 128 bis 130 Euro". Also:

Korrekturen können zum Kauf genutzt werden. Wenn Ihr dabei darauf achtet, dass der RSL-Wert zwischen 105 und 120 liegt, dass die Aktie also zwischen 5 und 20 Prozent oberhalb ihrer 200-Tage-Linie notiert (SMA, simple moving average), dann gibt Euch das die Möglichkeit, tatsächlich einen guten Stopkurs einfach 5 Prozent unter der 200-Tage-Linie zu setzen. Zum Vergleich: Apple hat ein RSL von 136, Amazon von 130. Da würde ich mit dem Kauf noch warten, ob es vielleicht weitere 10 Prozent nach unten geht. Beide Titel habt Ihr ohnehin bereits im Depot. Und dann:

Wie immer ist gutes Money-Monagement wichtig: Erst die Aktie und den Stopkurs und den maximal erlaubten Verlust (in Euro) auswählen, und dann die zu kaufende Stückzahl. Das gilt übrigens nicht nur für Aktien, sondern auch wenn Ihr mit Zertifikaten, Optionen, Gold, Bitcoin, Erdöl, gefrorenem Orangensaft oder Mastrinderhälften handelt. Mehr dazu (inklusive Kochrezepte für Mastrind) findet Ihr hier. Oder einfach "nmh Money Management" in Google eingeben, das ist besser als die Suchfunktion der Community, für Details siehe hier. Doch zurück zum Thema:

Die bisher kleine Korrektur ist Anlass genug für eine neue Liste mit attraktiven Aktien, die man jetzt kaufen darf. Dazu habe ich eine Sterneliste gemacht, die die langfristige Performance der Aktien untersucht. Wie immer richten sich meine Empfehlungen nicht an Glücksritter, die über Nacht reich werden möchten. Aber mit etwas Geduld werdet Ihr mit dieser Strategie erfolgreich sein. Übrigens:

Leser @ae  hat seine Entscheidung schon gefällt. Er kauft Pool-Aktien. Also müssen die natürlich auch in meiner heutigen Liste auftauchen. Daher habe ich das getan, was wir Journalisten immer tun, wenn wir ein Ärzte-, Hotel-, Restaurant- oder was-auch-immer-Ranking aufstellen: Ich habe so lange an den Parametern gedreht, bis das gewünschte Objekt (hier die Pool-Aktie) im Ranking auftaucht. Ihr glaubt gar nicht, was da für Schindluder in den Redaktionen getrieben wird - ich kenne die Branche bissl.

Um also garantiert Pool-Aktien und andere attraktive Aktien zu finden, habe ich folgende Grenzwerte erlaubt:

- RSL zwischen 105% und 120% (dadurch könnt Ihr sinnvolle Stops setzen, siehe oben)

- Ausnahme: Die Pool-Aktie darf ein RSL bis maximal 122% haben

- mindestens 4 (von 6 möglichen) technische Sterne (Kurzfrist-Performance)

- mindestens 5 (von 6 möglichen) Zeitraum-Sternen (Langfrist-Performance)

- maximal 7% negative Zeiträume (für ruhigen Schlaf)

Und dabei sind aus mehreren tausend Aktien aus aller Welt die folgenden 35 übrig geblieben, geordnet nach der durchschnittlichen Performance p.a.:

Sterne-Auswertung hybrid (alle Parameter)
                            techn.  Zeitr.    durchsch.   Anz.  negative
WKN    Name                Sterne  Sterne     Perform. Zeitr.    Zeitr.  RSL
----------------------------------------------------------------------------
552484 Netflix Inc. Registe   4.5    5.5   47.96% p.a.    406     4.68%  118
A0DLC4 Monolithic Power Sys   4.3    5.1   45.34% p.a.    210     3.81%  119
A1138D Tencent Holdings Ltd   4.5    5.2   44.84% p.a.    351     3.13%  116
A117ME Alibaba Group Holdin   4.5    5.4   36.51% p.a.    120     2.50%  119
A13SUL DEFAMA Deutsche Fach   4.3    5.0   35.48% p.a.     91     3.30%  113
888024 Intuitive Surgical I   4.3    5.7   32.18% p.a.    465     3.87%  119
A2AJX9 Charter Communicatio   4.3    5.2   31.99% p.a.    210     4.76%  110
A12DM8 Scout24 AG Namens-Ak   4.8    5.0   31.46% p.a.    105     1.90%  118
A1KBYX Zoetis Inc. Register   4.0    5.1   31.01% p.a.    153     4.58%  110
888210 IDEXX Laboratories I   4.5    5.5   27.43% p.a.    496     2.82%  119
515870 BECHTLE AG Inhaber-A   4.5    5.3   26.77% p.a.    465     4.52%  112
922134 CoStar Group Inc. Re   4.5    5.7   26.43% p.a.    465     5.38%  117
901492 Ansys Inc. Registere   4.3    5.7   26.15% p.a.    496     1.41%  115
A14U5Z Monster Beverage Cor   4.5    5.1   26.13% p.a.    325     4.31%  116
A2DXZH bioMerieux Actions a   4.5    5.0   25.92% p.a.    351     4.84%  109
A0JMVJ Pool Corp. Registere   4.5    5.5   25.01% p.a.    465     6.24%  122
A28890 CompuGroup Medical S   4.0    5.3   24.88% p.a.    528     2.84%  110
A2JNV8 Sika AG Namens-Aktie   4.5    5.8   23.90% p.a.    561     2.85%  118
A0Q4K4 Activision Blizzard    5.0    5.1   23.40% p.a.    496     6.05%  109
SYM999 Symrise AG Holzminde   5.0    5.2   22.22% p.a.    276     3.99%  118
A2PXG1 Warehouses De Pauw S   4.3    5.2   21.69% p.a.    300     6.00%  118
798263 Emmi AG Namens-Aktie   4.0    5.2   21.47% p.a.    325     6.15%  107
864371 Church & Dwight Co.    5.0    5.2   20.83% p.a.    435     3.91%  118
522090 Nexus AG Inhaber-Akt   4.0    5.4   20.76% p.a.    465     6.02%  116
A0ET4X KONE Corp. (New) Reg   4.8    5.0   20.50% p.a.    435     3.22%  120
857209 Thermo Fisher Scient   4.5    5.4   20.00% p.a.    528     3.79%  112
A1KAGC Coloplast AS Navne-A   4.0    5.1   19.85% p.a.    435     5.06%  105
883563 Roper Technologies I   4.3    5.0   19.28% p.a.    435     3.45%  107
886670 Hermes International   4.0    5.1   19.05% p.a.    435     3.91%  108
A0LCLA MONTEA SCA Actions N   4.3    5.1   19.02% p.a.    276     5.80%  116
857771 Daikin Industries Lt   4.0    5.3   17.70% p.a.    528     6.06%  119
938427 Givaudan SA Namens-A   5.0    5.1   16.29% p.a.    465     2.58%  115
858250 McCormick & Co. Inc.   4.0    5.0   15.32% p.a.    528     4.55%  112
888351 Costco Wholesale Cor   4.0    5.3   14.90% p.a.    528     6.25%  108
854912 Air Products & Chemi   4.3    5.0   13.98% p.a.    465     5.38%  117
----------------------------------------------------------------------------
 

Die einzelnen Spalten sind übrigens hier genauer erklärt.

Ihr seht: Es gibt auch in der aktuellen Situation ganz viele Titel, in die man investieren darf. Sollte es weiter runter gehen, schützen Euch die Stopkurse vor größerem Ungemach. Denn die Kunst, an der Börse zu überleben, besteht daran, Verluste so klein zu halten, dass sie Euch nicht Euer gesamtes Depot an die Wand fahren. Die Gewinne, die Ihr einfach laufen lasst, sorgen dafür, dass Ihr unter dem Strich über die Verluste nur lachen könnt. Merke: es ist völlig unmöglich, mit jeder Aktie im Gewinn zu landen. Wichtig ist nur, dass die Gesamtsumme aller Gewinne größer ist als die Summe aller Verluste. Also keine Angst davor, eine Position auch mal mit Verlust zu schließen. Klar:

Für Einsteiger ist das sehr schwierig zu verstehen, wie man ja auch in manchen hämischen, spöttischen Kommentaren über meine Listen lesen kann. Solche Leute verlieren im Verlauf der Jahre ihr Kapital an der Börse, weil sie ausbluten; ihr Geld fließt an meine Leser, die durch die einfache Grundregel "Gewinne laufen lassen, Verluste begrenzen" erfolgreich sind. Gut so.

Ich wünsche allen Fans meiner Sternelisten viel Erfolg,

und was noch wichtiger ist: viel Spaß an der Börse

und ein schönes Wochenende

aus einem spätsommerlichen München

nmh

[KeepMoving]

Das ging ja echt schnell, noch gar nicht damit gerechnet.

Vielen Dank für die Mühe und die Geduld.

Grüße

KM

[BarneyOnFire]

Danke für die Liste! Genau so eine Zusammenstellung hab ich mir für dieses Wochenende vorgenommen. Ich werde meine Watchlist in die "Ruhig schlafen"-Aktien und Kursraketen aufteilen. Da hab ich auf jeden Fall wieder gut was zu tun 🙂

S&P Global Inc ist vermutlich wegen der negativen Zeiträume rausgeflogen, zählt für mich aber auch zu dieser Kategorie. Wenn man sich den Verlauf der Monatskurse seit 2009 anschaut, ist das bei logarithmischer Darstellung eine ziemlich gerade Linie.

[nmh]

Ich habe zwar gewaltiges Bauchweh und schlechte Laune, weil ich in einem Nachbarthread gesehen habe, dass schon wieder unglaublich viele Glücksritter unterwegs sind, die sich vor dem Kauf keine Gedanken über die Stückzahl machen (Money-Management), und die comdirect grundsätzlich doof und nicht "hip" genug finden, aber ich antworte trotzdem gerne auf die offenen Fragen und hoffe, dass wir noch einige Jahre Zeit haben, bevor wirklich jeder Aktien hat. Was dann passiert, haben wir im Jahr 2001 gesehen.

@poeddl : Nvidia, WKN 918422, hat ca. 10% negative Zeiträume und einen zu hohen RSL-Wert von 145%.

@BarneyOnFire : S&P Global, WKN A2AHZ7, hat ebenfalls ca. 10% negative Zeiträume. Also knapp daneben. Der RSL ist mit 111% aber perfekt für einen Kauf. Du hast gut erkannt, dass meine Listen nach unterschiedlichen Kriterien entstehen. Nachdem die letzten Listen - auf Wunsch der Leser - mehr die hohe Performance im Vordergrund hatten, basiert die heutige Liste - auf meinen Wunsch - auf geringen negativen Zeiträumen, also wenig starken Kursschwankungen, damit auch eher vorsichtige Leser auf ihre Kosten kommen.

Beide Aktien, Nvidia und S&P Global, sind aktuell klare Käufe. Nur eben nicht nach den Kriterien der heutigen Liste.

@Antonia : Da am Montag in USA Feiertag ist, rechne ich in Europa mit leicht seitwärts laufenden Märkten, bevor es dann am Dienstag wieder nach unten geht. Durchatmen! Für Euch langfristige Anleger alles völlig egal. Solange die Stopkurse nicht reißen, ist alles in Ordnung.

Schönen Abend an alle. Ich hoffe, mein Nachbar stellt heute abend seinen Fernseher nicht so laut, wenn er "Schlag den Star" sieht. Ich schaue ja lieber Arte und sowas. Französische Schwarzweißfilme aus den 1970er-Jahren mit nuscheligem Ton, Dokus über seltene Raupen im Hinterland der Anden. Mehr so bildungsbürgerliche Sachen.

Schön, dass es Euch gibt. Jetzt ist meine Laune wieder etwas besser.

nmh

[poeddl]

Herzlichen Dank @nmh für deine Antwort!

Und lass dir die Laune nicht verderben. 😉 

[A_J_L]

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Ich schaue ja lieber Arte und sowas. Französische Schwarzweißfilme aus den 1970er-Jahren mit nuscheligem Ton, Dokus über seltene Raupen im Hinterland der Anden. Mehr so bildungsbürgerliche Sachen.

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@nmhJetzt verstehe ich wenigstens, warum ich nur noch Heu und keine Blumen mehr habe. Nächsten Sommer drehe ich Dir den Kabelanschluss ab und verschiebe die Schüssel!*

*Ich sollte Antworten in den richtigen Thread schreiben. Oder den verlinken. Aber das kapiere ich nicht. Neumodisches Internat aber auch .... 😉 Wer suchet, der findet.

[maddin808]

Danke @nmh . Das sieht doch interessant aus.

Besonders Montea und Monolithic werde ich mir näher ansehen. Die sehen auf den ersten Blick zukunftstsuglich aus.

Habe das Gefühl, dass Chugai mich demnächst nach einem Kurzen Gastspiel verlassen wird. Lieber wär's mir aber, wenn sie die Kurve noch kriegt, wenn auch mit angelegten Ohren.

[Gevatter_Tod]

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@nmh  schrieb:

Ich habe zwar gewaltiges Bauchweh und schlechte Laune, weil ich in einem Nachbarthread gesehen habe, dass schon wieder unglaublich viele Glücksritter unterwegs sind, die sich vor dem Kauf keine Gedanken über die Stückzahl machen (Money-Management), ...

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Servus @nmh nach München!

Ich denke, die Community verkraftet auch solche Vorschläge. Ich für meinen Teil finde die Idee einer anderen Ordermaske von vornherein nicht schlecht. Die (Ver)Käufe von 8....3 habe ich extra mit einem Python-Script automatisiert, da mir das Scrollen im Browser auf den Nerv ging.

Daher versuche ich den positiven Teil deiner düsteren Prognose zu sehen: Bei einem Crash à la Nemax50 reißen die Stopkurse, minimieren den Verlust und sorgen für günstige Wiedereinstiegskurse.

Mit herzlichem Bedauern und großer Zuversicht, dass es genau so nicht kommen wird! Einstweilen spare ich weiter für den Pool, sodass @aes Aktien weiter steigen.

Dein/Euer nachdenklicher Tod

[maddin808]

@A_J_L Kenner der Serie verstehen das auch so.

[Camillo1974]

Hallo @nmh,

zunächst einmal möchte ich mich für die neue Sterneliste bedanken, diese hilft mir immer mögliche Investionskandidaten zu finden.

Was ich aber an deinem Beitrag nicht verstehe, wenn Nvidia einen zu hohen RSL-Wert von 145% hat und sich ein Fahnenmast ausbildet, weshalb ist es dann deiner Meinung nach dennoch ein klarer kauf? 

Viele Grüße

Camillo

[ae]

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@Gevatter_Tod  schrieb

Mit herzlichem Bedauern und großer Zuversicht, dass es genau so nicht kommen wird! Einstweilen spare ich weiter für den Pool, sodass @aes Aktien weiter steigen.

Dein/Euer nachdenklicher Tod

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Vielen Dank Gevatter und gerne auch bitte zwei Pools bestellen …

Ich werde es Dir danken und den besten und edelsten Schnaps servieren (nach dem Vorbild vom Brandner Kaspar) 😉

gruss ae