Lithium #Wertpapiere im Fokus#

[Klimaaprima]

hallo community, den Impuls von @Drilling mal aufgenommen, möchte ich mit diesem Threat das spannende Thema Lithium-Wertpapiere mal wieder aktualisieren und nachfolgend zum Austausch anregen. Dazu mal die Wertpapiere aus meinem Portfolio oder meiner Watchliste.

Es gibt sicherlich noch viele Empfehlungen oder Vorstellungen mehr zum Thema, ich hoffe, dass andere noch weiteren Meinungen oder interessante Wertpapiere bzw. Informationen dazufügen.

In einer Batterie eines E-PKW stecken rund 15 Kilogramm Lithium, macht bei einem Verkauf von 1Mio. Autos einen Lithiumbedarf von rund 15 Mio. Tonnen aus. Und in den nächsten Jahren wird die Nachfrage nach Lithium – nicht nur in der Autoindustrie weiter stark wachsen. Auch generell im Bereich der Speicherkapazität bei der Solarenergie.

Lithium ist weltweit vorhanden, aber der Aufbau einer Lithiumproduktion dauert viele Jahre. Die Lithiumknappheit und ein hoher Bedarf wird m.E. vermutlich noch viele Jahre bestehen bleiben.
Die Preise für eine Tonne Lithium sind zeitweise auf über 70.000 Dollar angestiegen.

Mein Favorit dabei als Einzelwert ist Standard Lithium WKN A2DJQP

Auch nach dem jüngsten Kursprung notiert sie noch immer um fast 50 Prozent unter den im Herbst 2021 erreichten Höchstkursen von über 10€.
Nach einem fulminanten Monat mit fast 40%, aktuell eine Korrektur von 6%.

Einen Blick in die Bücher des vergangenen Jahresviertel gewährte Standard Lithium am 16.05.2022. Standard Lithium hat für das jüngste Quartal einen Verlust je Aktie von -0,07 CAD vermeldet. Im Vorjahr lag das Minus mit -0,05 CAD je Aktie ebenfalls auf diesem Niveau.
(aus finanzen.net)

Interessant in diesem Zusammenhang der Fond:

Structured Solutions SICAV – Next Generation Resources Fund WKN HAFX4V

Der Fond hat neben Lithium-Wertpapieren auch andere Rohstoffe im Portfolio.

Der Fonds hält Anteile an diversen Lithium Unternehmen. Darunter finden sich die Big Player, welche sich schon mit  bestehenden Projekten im Markt etabliert haben, sowie neue Unternehmen, die kurz vor dem Start der Produktion stehen + Minenunternehmen enthalten.

Ganfeng Lithium 17,98 %
Standard Lithium 14,58 %
Lithium Americas 14,42 %
Amex Exploration 11,67 %
BYD 6,44 %, Livent 6,41 %
Galaxy Resources 6,31 %
Fosterville South 6,05 %
Albemarle 4,96 % Sonstige
11,16 % ( aus Informer consors/extraetf/ariva.de, die comdirect hat andere Angaben!?)

Bei der comdirect ist der Fond auch als Sparplan erhältlich:

https://www.comdirect.de/inf/fonds/LU0470205575


Der Global X Lithium & Battery Tech ETF WKN A2QPB3

Der zugrunde liegende Index des Global X Lithium & Battery ist der Solactive Global Lithium Index.
Die größte Positionen im ETF sind die Albemarle Corp. mit 12%
+11% im letzten Monat/ 19% in 6 Monaten (Info justETF)

Der ETF ist als SP bei Scalable/JustTrade erhältlich.

Der Global X Lithium ETF A143H3 scheint in Deutschland nicht handelbar zu sein.

Best of Lithium Index Zertifikat WKN DA0AAS

Auch im letzten Monat einen Anstieg von fast 30%, auf das Jahr gesehen 45%.

Wertpapiere im Index:
Albemarle 16,14 %
Livent 15,41 %
Lithium Americas14,70 %
ALLKEM 12,59 %
Sociedad Quimica 12,43 %
Ganfeng Lithium 11,21 %
Standard Lithium 6,48 %
Vulcan Energy 5,90 %
Piedmont Lithium 5,15 %

Vulcan Energy WKN A2PV3A ein Wertpapier, welches sehr spekulativ wäre, aber man im Blick behalten sollte. Hier wird Lithiumförderung mit Geothermie verbunden. Anstieg seit einem Monat auf über 6,50€ (von 3,51€), eine Korrektur von 15% in der letzten Woche. Höchstkurs fast 10€ Ende Oktober 2021.

Grüße und ein erholsames Wochenende

[Klimaaprima]

Guten Morgen

Vielleicht interessant in diesem Zusammenhang Markus Weingran, Aktien-Experte wallstreetONLINE Börsenlounge:

Die Experten der Bank of Amerika gehen in ihrer Analyse zu Albemarle davon aus, dass Lithium alles andere als knapp wird. Sie rechnen mit einem Überangebot in den kommenden zwei Jahren. Aus diesem Grund soll der Preis für das leichteste Metall auf der Erde bis 2025 zwischen 20 und 50 Prozent fallen. Aufgrund dieser Annahme haben die Analysten der US-Bank noch einmal die kommenden Zahlen bei Albemarle durchgerechnet. Jetzt gehen sie davon aus, dass sich der Gewinn vor Steuern und Zinsen bei dem weltweit größten Lithium-Produzenten in den kommenden Jahren halbieren könnte. Daher wurde Albemarle von "Halten" auf "Verkaufen" runtergestuft und das Kursziel für die Aktie von 212 US-Dollar auf 161 US-Dollar gesenkt.
Analyse setzt ganze Branche unter Druck
Die Studie der Bank of Amerika zu Albemarle hat aber nicht nur die Aktie des US-Konzerns unter Druck gesetzt, sondern gleich die komplette Branche. Das die Lithium-Preise um 20 bis 50 Prozent fallen sollen, geht an fast allen Produzenten nicht spurlos vorbei.
Ruhe bewahren!
Größere Rücksetzer bei Lithium-Aktien sind in der Vergangenheit keine Seltenheit gewesen. Ob sich der Preis wirklich so entwickelt, wie die Experten der Bank of Amerika Securities vorhergesagt haben, muss sich erst noch zeigen. Aktuell ist der Preis für Lithium-Carbonat wirklich im Keller. Auf Sicht von einem Jahr ist er um gut 67 Prozent eingebrochen. Allerdings scheint der Preis seinen Boden zu suchen. Zieht er wieder an, dann dürften sich die Aktien auch wieder erholen.
Dann könnte sich eine Gelegenheit ergeben, Positionen aufzustocken oder einzusteigen. Jetzt sollten Anleger erst einmal warten, bis sich der Rauch gelegt hat und dann mit kühlem Kopf über ihre Lithium-Aktie entscheiden.

Grüße

[Drilling]

Savannah Resources 

0,024 Euro

-38,46 % -0,015

Börse

Gettex

Stand

07.11.23 - 21:44:54 Uhr

Der Ministerpräsident Portugals tritt zurück. Vorwurf: Korruption bei der Vergabe von Lizenzen für den Abbau von Lithium. Seine Residenz ist durchsucht worden - ebenso das Umwelt- und das Infrastrukturministerium. Quelle: tageschau.de 

Savannah Resources wollen Europas größtes Lithium-Vorkommen in Hartgestein (dieses liegt im Norden Portugals) erschließen.

Anscheinend waren die Manager doch etwas zu engagiert - und offensichtlich auch zu blöde! - ... das tut meiner kleinen Position Savannah Resources gar nicht gut...

[digitus]

Hier bahnt sich was an: Lithium braucht vielleicht bald niemand mehr für die Batterietechnologie:

In China rollen erste Elektroautos mit Natriumakkus vom Band

Spannend.

Grüße,

Andreas

[Kio]

@digitus 

Hier die passende Homepage des Battrieherstellers:

https://www.zkhina.com/ 

Das scheint eher was für stationäre Speicher zu sein. In dem Zusammenhang ist das Wachstum der Speichergröße interessant

• 2019 erster 0,1 MWh Speicher
• 2021 erster   1 MWh Speicher
• 2024 erster 10 MWh Speicher

Damit lassen sich noch keine wirklich großen Speicher realisieren, die sind aber auf dem besten Weg dahin. Irgendwann wird sich die Speicherfrage dringlicher stellen, als man sich das jetzt allgemein vorstellt. Wer da die Nase vorn hat und kein Lithium benötigt, erwarten große Gewinne.

Leider kein börsennotiertes Unternehmen.

Gruß kio

[Drilling]

Zitat aus dem Link (in blau):

Dessen Natrium-Ionen-Batterie kommt komplett ohne Lithium aus und hat eine Reichweite von 252 Kilometern. Die Batterie kann in 20 Minuten von zehn auf 80 Prozent geladen werden,...

Für Pendler würde die Reichweite allemal reichen. Aufladen kann man auch mal schnell während man einkauft...

JinkoSolar, weltgrößter (chinesischer) Hersteller von Solar-Panels, kann ziemlich kostengünstig produzieren und schmeißt eine Über-Produktion ohnegleichen auf den Markt...

Also nur eine Frage der Lade-Infrastruktur...

edit: ... der Preis des Autos in der Basisversion mit nur 58.800 Yuan (knapp 7600 Euro). 

[Klimaaprima]

Northvolt plant den Einstieg in das Geschäft mit Natrium-Ionen-Batterien mit einer Energiedichte von bis zu 160 Wattstunden/kg. Damit brächte sich das Unternehmen mit dem Weltmarktführer CATL auf Augenhöhe, der bereits einen Natriumakku mit der gleichen Energiedichte auf dem Markt hat. Die Northvolt-Natriumakkus sollen zunächst in Energiespeichersystemen eingesetzt werden, soweit ich lese möglicherweise auch ab 2026/27 in E-Autos Anwendung finden. 

Northvolt wollte 2024 an der Börse starten. Nun wird das IPO für 2025 geplant.

Weltmarktführer bei der Batteriefertigung ist der chinesische Unternehmen CATL, auch im Bereich der NatriumTechnologie. Dieser ist zwar börsennotiert, allerdings nur in China, und die Aktie ist auch nur dort handelbar. 

Aktuell konzentrieren sich aber weiterhin die meisten Unternehmen als Hersteller auf auf Feststoffakkus als Weiterentwicklung für PKWs. Vorteil hier, de schnelleren Ladezeiten, eine höhere Energiedichte und somit mehr Leistung. Dadurch werden die Batterien auch leichter, schaffen deutlich mehr Reichweite und sind weniger brandgefährlich.

Führend in diesem Bereich ist Samsung SDI.

Die Aktie hat eine ordentliche Korrektur von über 60% seit Juni 2023 hingelegt. Eine Trendewende ist noch nicht angelaufen.
Der chinesischer Hersteller Nio arbeitet auch am Feststoff-Akku. Der neue Akku soll eine Reichweite von über 1000 km ermöglichen.
Selbst VW plant in Zusammenarbeit mit Quantumscape einen Festakku zu entwickeln.

[digitus]

Bin gerade lediglich am Smartphone, deswegen kommen hier die Vergleichsgrafiken der einschlägigen Batterietechnologie-ETFs aus der justETF-App. Oben seit Dezember 2021 (da kam der Global X auf den Markt) und unten über die vergangenen 12 Monate:

 

    [via justETF-App]

Auch hier erschreckend wie schwach eine vermeintliche Zukunftsbranche performt. Der L&G scheint aber etwas richtiger zu machen als die Wettbewerber ...

Grüße,

Andreas

[Klimaaprima]

Das Zertifikat E-Mobilität und Batterie ALPHA.ACC.PR.ZERT O.E.IND(DA0AAU) (=grün) wäre noch eine Alternative.

Tesla 26,6%
BYD 23,2%
Albemarle 14%
Sociedad Quimica y Minera 11,3%
Arcadium Lithium 10,8%
Samsung SDI 9,1%
LG Chem 5%

Der absolute Outperformer war mal der Structured Solutions Next Generation Resources Fund STR.SOL.-NEXT GEN.RES.FD(HAFX4V) (=blau). Bis Sommer 2022. Dann fulminat abwärts mit einem Minus um 60%. Überwiegend  Rohstoff-Untermehmen Lithium, Kobalt und Graphit und BYD mit 6,5%. Top 10 Position über 90%. 

Beide Wertpapiere sind seit drei Montaten wieder im Aufwind mit fast 30%. 

Und das Best of Lithium Index Zertifikat 

ALPHA.ACC.PR.ZERT O.E.IND(DA0AAS)(=rot).
Nach einem Absturz (75%) vor gut 2 Jahren aktuell in den letzten 3 Monaten ein Plus von 45%.

Ein Comeback bei Wertpapieren zum Thema Lithium (und Batterie) oder nur ein kurzes Strohfeuer? 

L&G Battery Value-Chain ETF L+G-L+G BATT.VALUE-CHAIN(A2H5GK) (=gelb)
mit den beiden Zertfikaten und dem Structured Solutions verglichen.

 

 

[digitus]

@Klimaaprima: "Best of Lithium" wäre mir mit der Festlegung auf diesen einzelnen Stoff angesichts der aktuellen Entwicklung im Batteriesektor zu einseitig aufgestellt. Grundsätzlich weiter ein interessantes Feld, bei dem ich mir insgesamt aber tatsächlich üppigere Renditen versprochen hätte.

Grüße,

Andreas

[Klimaaprima]

Ohne Frage, nur Lithium 2.0 mit einem großem Fragezeichen. Das Zertifikat E-Mobilität und Batterie bietet eine recht interessante Mischung als Alternative zu Einzelwerten aus diesen Branchen. Die beiden wichtigsten Unternehmen zur E-Mobilität zu 50%, führende Lithium- Produzenten zu 35% und zwei innovative Unternehmen mit 15% zur Batterietechnik. 

Das Zertifikat ist sogar als Sparplan bei der Comdirect erhältlich, soweit ich aktuell sehe.