Global X Wind ETF - ETF und Windenergie im Fokus

[Klimaaprima]

Liebe community

Lange habe ich einen ETF zum Thema Windenergie gesucht und im April gefunden. Seit ein paar Wochen einen kostenfreien SP bei Scalable laufen. Zunächst Kursrückgänge, aktuell aber mit zunehmenden Kurssteigerungen. Das Thema und die Zusammensetzung halte ich langfristig für sehr ansprechend und der ETF könnte eine Ergänzung für Anleger sein, die speziell bei der Windenergie mehr Wachstum erwarten. In allgemeinen ETFs/Fonds zum Thema nachhaltige Energien/Klimawandel ist die Windenergie oft eher unterrepräsentiert. Photovoltaik und Wasserstoff haben viele Fonds/ETFs aus diesem Sektor bisher mehr dominiert.

Global X Wind Energy ETF WKN:A3C9MA

MingYang Smart Energy (Industrie China)12,28 %
Orsted (Versorger Dänemark) 11,48 %
Vesta Wind (Industrie Dänemark) 10,49 %
Siemens Gamesa (Industrie Spanien/D) 9,23 %
Corporacion Acciona Energias Renovables (Versorger Spanien) 4,79 %
CCECEP Wind Power (Versorger China) 4,74 %
Boralex Inc (Versorger Kanada) 4,68 %
Titan Wind Energy Ltd (Industrie China) 4,41%
Innergex Renewable Energy Inc (Versorger Kanada) 4,40 %
Jinlei Technology Co Ltd (Industrie China) 3,10%

ETF Start 9.2.2022/ Performance seit: 1 Monat+7,2% / 3 Monate-1,06 % (Daten aus extraetf)

MSCI World Index(blau)                                                                                                                   (Grafik: aus comdirect Informer)

Allein 2021 gingen international knapp 100 Gigawatt neu ans Netz. 55,8 Gigawatt davon konnte allein China schon für sich verbuchen. Die USA folgten mit 12,5 Gigawatt. 
In China sind nun landesweit 344 Gigawatt an Windkraftanlagen installiert.
Die installierte Windenergiekapazität in den USA beläuft sich nun auf fast 135 Gigawatt.
Brasilien hat sich als drittgrößter Markt für neue Windturbinen erwiesen und verzeichnete ein Wachstum von 18,6 % mit einem Zubau von 3,4 Gigawatt in einem Jahr.

Die 93,6 GW an Neuinstallationen im Jahr 2021 bringen die globale kumulative Windkraftkapazität auf 837 GW, ein Wachstum gegenüber dem Vorjahr (YoY) Wachstum von 12%.

„Das Engagement für Netto-Null-Emissionen hat auf der COP26 in Glasgow eine globale Dynamik erfahren. Die Windenergie ist in der Lage eine entscheidende Rolle bei der Beschleunigung der globalen Energiewende zu spielen. Gekoppelt mit der wachsenden Sorge um die Energiesicherheit, ausgelöst durch Russlands Invasion in der Ukraine, sind die mittelfristigen Aussichten für die Windenergie positiv“, heißt es bei GWEC.
GWEC Market Intelligence erwartet, dass 557 GW an neuer Kapazität in den nächsten fünf Jahren hinzukommen - das entspricht mehr als 110 GW an neuen Installationen pro Jahr bis 2026. 

Gleichzeitig stehen Windenergie-Aktien 2022 zahlreichen Herausforderungen gegenüber: Probleme in den Lieferketten sowie gestiegene Fracht- und Rohstoffkosten belasten die Branche enorm.
Die Windindustrie ist weiterhin damit beschäftigt Unterbrechungen durch COVID-19 auszugleichen bzw. zu überwinden. Die steigenden Transportkosten und Rohstoffpreise haben im vergangenen Jahr die möglichen Gewinne der Turbinen- und Zulieferunternehmen sowie Entwicklern geschmälert, die bereits unter Preisdruck standen, was zu einem "Wettlauf nach unten“ führte. 
(Infos aus www.erneuerbareenergien.de)

Für die Zukunft wäre ich aber für Unternehmen aus dem Bereich der Windenergie sehr optimistisch.

Grüße und ein erholsamen Wochenende

[Klimaaprima]

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@Klimaaprima  schrieb:

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@Klimaaprima  schrieb:

Im Gegensatz dazu die PNE AG WKN: A0JBPG

Das Unternehmen ist international aufgestellt und einer der profiliertesten Projektierer von Offshore und Onshore- Windparks.

Die strategische Ausrichtung von PNE umfasst mittlerweile die gesamte Wertschöpfungskette.
Von der ersten Standorterkundung, die Genehmigungsverfahren und einer Finanzierung und Fertigstellung+Betrieb. Somit umfasst das Leistungsspektrum alle Phasen der Projektierung und des Betriebs von Windparks.
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Seit drei Jahren kontinuierlich im Aufwärtstrend (+450%)  im letzten Jahr gab es kaum Korrekturen mit einer Rendite von über 120%.

Chart PNE:

https://www.comdirect.de/inf/aktien/DE000A0JBPG2

Grüße

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Die PNE Wind sollte man weiterhin fest im Blick haben. Die Aktien zeigte sich trotz ihrer starken Performance von von über 80% (in den letzten 6 Monaten) sehr robust gegenüber den Kurskorrekturen der letzten zwei Wochen. Die grüne 0 blieb stehen. 

Das Bankhaus Metzler sieht das Kursziel bei 24,50€. Das wäre aktuell ein Aufschlag von 40%. Wenn man sich den Chart anschaut, wäre die Aktie mittlerweile auch ein Kandidat für die Trendfolgestrategie.

Zurzeit mein Favorit aus den Segment der Unternehmen zum Thema Windenergie. 

Grüße

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Der Windkraftbetreiber PNE Wind hat ein neues 10-Jahres-Hoch mit über 19,50€ erreicht. Aktuell 19,92€. Seit Januar 2022 (Kurs bei 8€) ein ununterbrochener Aufwärtstrend.

Außerdem steht weiterhin eine Übernahme im Raum.

Morgan Stanley bzw. die Photon Management GmbH hält knapp 40% der Anteile am Unternehmen des Windpark-Projektierers und möchte möglicherweise seine Anteile veräußern.

Käufer gäbe es wohl einige, so werden u.a. Unternehmen wie Engie, Total oder RWE genannt.

Interessant für Anleger wäre dann, dass der Käufer zu einem generellen Übernahmeangebot an die alle Anteilseigner verpflichtet wäre. 

Grüße

[Klimaaprima]

Orsted und CIP (Copenhagen Infrastructure Partnerplanen) planen die Entwicklung und die Installation von vier Offshore Windprojekte in Dänemark mit  einer Gesamtleistung von 5,2 GW.

Es handelt sich um die Windparks „Vikinge Banke“ (1,1 GW) und „Jyske Banke Nord“ (1,1 GW) in der Nordsee sowie „Bornholm Bassin Syd“ (1,5 GW) und „Bornholm Basin Ost“ (1,5 GW) in der Ostsee. (Zahlen aus IWR.de)

Der Kurs von Orsted pendelt weiterhin zwischen 80-85€ und wartet auf einen klaren Ausbruch nach oben, entsprechend der guten Vorgaben und Zahlen.

Nach neun Monaten hat Orsted in diesem Jahr 13 Milliarden Euro umgesetzt. Das ist doppelt so viel wie im gleichen Zeitraum 2021.
Orsted geht für das Gesamtjahr von einem Gewinn vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen (EBITDA) von 2,8 bis  3,1 Milliarden Euro aus.
(Zahlen aus ecoreporter.com)

Mal schauen, ob sich diese Entwicklung auch bald im Kursverlauf zeigen wird. Bin ganz optimistisch.

Grüße

[Klimaaprima]

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@Klimaaprima  schrieb:

Während der allgemeinen Korrektur hat die Aktie von Nordex in den vergangenen Tagen deutlich an Boden bis auf 7,85 € verloren. Am Dienstag meldete das Unternehmen einen Großauftrag in Polen und liefert für die Ignitis Group, eine staatliche Energieholding Litauens, 37 Turbinen.

Heute meldet das Unternehmen, dass der  durchschnittliche Verkaufspreis je installiertes Megawatt Leistung  gegenüber dem Vorjahreszeitraum von 0,69 Millionen Euro auf 0,90 Millionen Euro gestiegen sei.

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Nordex hat nach recht pessimischtischen Zahlen heute einen fulminanten Kursanstieg von 15% hingelegt. Die aktuellen Zahlen geben das nicht unbedingt wieder, mehr aber die möglichen Aussichten für die Windenergiebranche generell und speziell bei Nordex, die Marktanteile übernehmen und ihre Geschäfts/ Preisbedingungen verbessern konnte.

Nach einem Kurstief um 7,50€ Mitte Oktober eine Kurserholung auf über 10,70€, also über 40%. Gestern noch am GD 200 abgeprallt und wieder unter die 10€ abgetaucht heute die 11,40€ erreicht und somit über den GD200 notiert. Mal schauen, ob dieser Aufwärtstrend in den nächsten Tagen gehalten werden kann.

Langfristig gesehen sind die Aussichten in der Windenergiebranche recht vielversprechend. Ob es Nordex dann 2023 gelingt, die Margen in der Breite zu verbessern, um wieder an alte Höchstkurse von zunächst 16€ oder sogar über 20 € anzuknüpfen, bleibt aber im aktuellen Umfeld weiterhin spekulativ. Ich persönlich bleibe im Kurs, habe aktuell einen Stoppkurs bei 9€ und hatte im.Oktober noch Nachkäufe getätigt.

Grüße

[ehemaliger Nutzer]

Hallo @Klimaaprima 

na ja, was soll ich sagen zur Nordex!

Aus meiner Sicht viel Optimismus und Phantasie in der Aktie. Wenn man sieht, das die Analysten für 2023 mit 110 Mio Ebitda rechnen bei einem aktuellem Börsenwert von 2,5 Mrd Euro- wo liegen wir da? Beim 20 fachen? puhhhhh

[Klimaaprima]

Hallo

Puhhhh, das beschreibt den Kursverlauf seit 2020 sehr stimmig! FULMINATER Aufstieg und dann krachend seit über einem Jahr bergab (mit kurzem Zwischenhoch).

Oja, viel Phantasie und Optimismus sollte man hier mitbringen.

Eine positive Studie vom Bankhaus Metzler und eine positive Analyse von Jefferies hatte hier wohl für Auftrieb gesorgt.

Nach Hoymanns (Bankhaus Metzler) Einschätzung wird das Marktwachstum "wahrscheinlich noch viele Jahre lang hoch bleiben, angetrieben von den globalen Net-Zero-Ambitionen und Bemühungen um eine größere Energieautonomie.
Inzwischen hätten Anbieter wie Nordex aber die Notwendigkeit erkannt, kostendeckende Preise durchzusetzen und Vertragsstandards zu entschärfen. Daher gebe es nun die Hoffnung, dass das zweite Halbjahr 2022 zu einem Wendepunkt werde."

Nordex habe in den vergangenen Jahren enorm viele Marktanteile zurückgewonnen, was wohl auch für die Qualität des Produktes und der Serviceleistungen spreche.
(aus Notizen ariva.de/ t-online)

Ebenfalls hat das Analysehaus Jefferies das Kursziel für Nordex von 13 auf 14 Euro angehoben und die Einstufung auf „Buy“ belassen. Das dritte Quartal habe erste Anzeichen geschäftlicher Verbesserungen verdeutlicht, so Analyst Constantin Hesse. Es seien aber vor allem die neu gesteckten Erwartungen an eine Margenerholung, die ihn zuversichtlicher mit Blick auf die Aktie stimmten. Auch wenn die Auftragsdynamik in den nächsten zwölf Monaten nicht zunehmen werde, dürften die Kostenstabilisierung, die Verbesserung der Lieferkette und die Preisdisziplin die Margen bis Mitte 2024 auf die von Nordex angestrebte Acht-Prozent-EBITDA-Marge bringen.
(aus aktionär online)

Was man davon halten mag, wir werden es bald sehen. Grüße

[ehemaliger Nutzer]

@Klimaaprima 

Gerade gelesen:

Nordex SE: Nordex Group erhält 35-MW-Auftrag aus Polen

☺️

[Klimaaprima]

Hallo in die Runde

Nordex mit einem weiteren Kursanstieg auf 12,50€, am Freitag wieder mit knapp unter 12€ die Woche beendet.

Von Aspiravi, einem Windparkbetreiber aus Belgien, erhielt Nordex Aufträge für die Belieferung von vier Windparks mit insgesamt 43,2 Megawatt und Premium Service-Vertrag der Turbinen über 20 Jahre.
Außerdem liefert Nordex 13 Turbinen des Typs N117/3600 für einen Windpark der VSB-Gruppe in Polen mit 41,6 Megawatt und ebenfalls ein Premium-Service von über 20 Jahre. 
(Zahlen aus iwr.de/der aktionär)

PNE Wind hat mit einem Anstieg auf 21,85 € am 24. November ein neues 10-Jahres-Hoch erreicht.

Die PNE Wind-Aktie befindet sich seit dem Oktober 2021 im langfristigen Aufwärtstrend und hat in diesem Zeitraum einen Kurszuwachs von fast 200 % hingelegt. Der Abstand zur 200-Tage-Linie beträgt aktuell über 50%.

PNE lieferte zudem überzeugende Quartalsergebnisse ab. Außerdem spielt auch die Verkaufsabsicht des Hauptaktionärs Morgan Stanley mit entsprechenden Übernahmegerüchten durch RWE, Engie oder? eine gewichtige Rolle für die Kursentwicklung. 

"Die sich ergänzenden Geschäftsfelder stabilisieren die Erträge der PNE-Gruppe, schaffen Synergien und bieten damit ein hohes Wachstumspotenzial. Wir werden unser bewährtes, erfolgreiches Geschäftsmodell ausbauen und skalieren. Dabei nutzen wir Marktchancen für den Ausbau der sauberen Energien. Gleichzeitig minimieren wir die Risiken mit unserem resilienten Geschäftsmodell noch weiter“, so Markus Lesser, Vorstandsvorsitzender der PNE AG.

Die PNE-Gruppe will im Kerngeschäft den Ausbau der Entwicklung in den Bereichen Wind onshore, Wind offshore und Photovoltaik (PV) vorantreiben. Ebenso stünden Zukunftstechnologien wie Hybridprojekte mit Elektrolyseuren, Batterie- und Gasspeicher sowie Wärmeerzeugern (KWK) im Fokus. Dabei baue PNE auch die technische Kompetenz für Entwicklung, Bau und Betrieb von Power-To-X- und Batterielösungen aus. Bis zum Jahr 2027 will die PNE AG ihre Projektpipeline auf mehr als 20 GW/GWp (Stand September 2022: 11,4 GW/GWp) ausbauen. Neben 10 GW Wind onshore-Projekten soll die Pipeline rund 8 GWp PV-Projekte und darüber hinaus noch Projekte im Bereich der Offshore-Windenergie von weiteren 2 GW umfassen.
(aus nebenwerte-magazin.com / Link zum Artikel:

https://www.nebenwerte-magazin.com/pne-aktie-mit-ehrgeiz-scale-up-2-0-mehr-als-nur-warten-auf-uebern...

Grüße

[ehemaliger Nutzer]

Als Info, kurz und schmerzlos:

ENCAVIS erwirbt einen baufertigen 55 MW Solarpark in Spanien.

[Klimaaprima]

Hallo in die Runde

Zum Jahresanfang Mal einen Blick auf die Windenergie und deren Unternehmen. Trotz der vielversprechenden Aussichten im Zusammenhang mit einer Energiewende, zukünftig eine gewichtige Rolle einzunehmen, haben die meisten Aktienkurse der Unternehmen aus der Windenergiebranche, besonders die der Windkraftanlagenhersteller 2022 zunächst enttäuscht und eine negative Kursentwicklung erfahren. Denn die Gewinnmargen konnten zunächst weder den Erwartung gerecht werden, auch nicht aus teilweise steigenden Umsätzen generiert werden. Lieferausfälle hohe Transport/ Materialkosten und großer Preisdruck aufgrund der Konkurenz haben Renditen ausgebremst.

Zum Jahresende hin haben sich die Erwartungen auf zukünftige Gewinnmargen aufgehellt und die Aussichten auf Wachstum durch die konkrete Planung von neuen Windparkanlagen und der politischen Energiekrise deutlich verbessert.

Das zeigt sich auch zuletzt in einigen Aktienkursen führender Unternehmen.

Vestas Wind wurde von der UBS im Kursziel hochgestuft und die Einstufung auf "Buy" belassen. Die Aktie, nach ihrem Tief im Oktober von 18€, mit einem fast kontinuierlich Kursanstieg auf aktuell 29€, ein Plus von 50% in drei Monaten, auf ein Jahr gesehen sogar noch +15% und somit wieder deutlich über dem GD200.

Vestas hat einen Großauftrag mit einer Leistung von 252 Megawatt, heißt 42 Turbinen in Australien kurz vor Jahresende gemeldet. Die Auftragsbücher scheinen voll zu sein nun müssten die Margen stimmen und weitere Kursaufschläge wären m. E. möglich.

Die Nordex ebenfalls mit  einen fulminanten Kursanstieg von über 80% in den letzten Wochen. Von 7,50€ im Oktober auf aktuell fast 15€.
Der Kursverlauf liegt mittlerweile auch über dem GD 200.

Für den Aktienkurs von Nordex wird es entscheidet sein, dass vom Unternehmen neue Aufträge mit höheren Margen erzielen werde, um damit dann das mittelfristige Margenziel von mindestens 8% zu erreichen und somit wirtschaftlich zu wachsen.

Sicherlich noch weitere Werte interessant, ich habe als Einzelwerte diese nur diese beiden Windradhersteller im Portfolio und somit aktuell nur im Blick.

PNE war als Projektierer eine Ausnahme und nicht von den Herstellungskosten abhängig und somit schon 2022 ein Outperformer. Nach ihrem fulminaten Kursanstieg auf über 24€ bis Anfang Dezember mit einem Kursrücksetzer um fast 15% auf aktuell 21€.

Bloomberg berichtet darüber, dass die Finanzinvestoren EQT und Macquarie hätten am 40-Prozent-Anteil von Morgan Stanley Interesse. Bis jetzt kam die Übernahme nicht zustande. Aber wohl auch der britische Ölkonzern BP und die deutsche BayWa zeigen Intetesse.
Morgan Stanley Infrastructure Partners erwarb den 40-Prozent-Anteil am Unternehmen 2019 für 4 € pro Aktie. Oft wird ein Übernahmekurs von mindestens 25€ genannt.

Der ETF Global X Wind Energy WKN A3C9MA konnte die Performance, wie zu erwarten, einiger Einzelwerte nicht erreichen. Nach drei Monaten ein solides Plus von 10% , seit Auflage (Juli 2022) im Minus mit 8,5%.
Größte Position hier Vesta (15%), MingYang Smart Energy aus China (12%), Nordex nur knapp 4% und Orsted (13%)
(Zahlen aus extraetf.com)

Und in diesem Zusammenhang noch die Windkraftanlagenbetreiber, die von einer zunehmenden und einer besseren Wirtschaftlichkeit bei der Stromerzeugung und deren Preisentwicklung profitieren sollten.

Zunächst die dänische Orsted, als reiner und einer der größten Windanlagenbetreiber bleibt noch zurück, aber auch hier ein solider Anstieg nach Tiefskursen im Herbst um 15% auf aktuell 90 €.

Die Betreiber von Solar- und Windkraft und somit Stromlieferanten konnten diese Stimmung bisher für eine Kursentwiklung nicht nutzen. 

Encavis mit einem Höchstkurs von fast 25€ Ende August aktuell zurück auf 18,80€. Mehr seitwärts auf und ab, kommt da wieder was?

Abstand zum GD 200 -6% und weiterhin in einem leichten Abwärtstrend. Eine Steigerung des Umsatzes auf 420 Mio. (von 380 Mio. ) wird erwartet. Aussichten sind vorhanden.

Energiekontor gleiche Geschichte wie Encavis von 100€ zurück auf aktuell 80€. Vielleicht ein kleines ! Zeichen, einen Wochenanstieg von 8%.
Das durchschnittliche Kursziel einger Anlaysten von 125€ ist noch lange nicht erreicht. Weitere Aktienrückkäufe werden erwartet.

Windkraft wird in Zukunft deutlich mehr Energie liefern und zu einer verbesserten Unabhängigkeit gegen über fossilen Energieträgern führen. Geeignete Standorte, wie Offshoreanlagen, eine leistungsfähigere Technolgie und die Aussicht Windkraft mit Wasserstoff zu kombinieren, lässt langfristige Überlegungen auf gute Renditen zu. Die Betreiber der Anlagen sollten m.Mn. ebenfalls von den Entwicklungen langfristig profitieren.

Ich bin gespannt, ob sich der Trend, bei einer vorausgesetzt stabilen Marktlage allgemein, fortsetzen wird. Ich persönlich setzte weiterhin drauf.

Grüße und ein entspanntes Wochenende

[digitus]

Ergänzung zum Wind Energy ETF:

https://www.fondsweb.com/de/vergleichen/ansicht/isins/IE00B3RBWM25,IE000JNHCBM6

Bin gerade am Smartphone und kann deshalb keine Grafik einbinden.

Über den relativ kurzen Vergleichszeitraum volatiler als der All-World aber letztlich weitgehend parallel.

Es gibt einen unmittelbaren Konkurrenten von Invesco, der aber noch jünger ist als der Global X.

Grüße,

Andreas