Liebe Peergroup,
hier hatte ich es schon angedeutet: Europa-ETFs sind keine Rendite-Raketen.
Wer aber aufgrund differenzierter Diversifikationsstrategie Europa via ETF in sein Portfolio holen möchte, sollte aus Performancegründen auf das Kürzel SRI im ETF-Namen achten.
SRI (Socially Responsible Investing) ist ja normalerweise ein Erkennungszeichen für nachhaltiges bzw. ethisches Investieren, bei europäischen Aktien war das Konzept aber zuletzt zudem ein Garant für bessere Performance:
[via]
Hier sind einige Bekannte aus dem oben verlinkten Artikel von heute mittag im Vergleich mit dem iShares MSCI Europe SRI (IE00B52VJ196/A1H7ZS) über einen Zeitraum von gut acht Jahren.
Wirklich interessant ist es aber, wenn wir uns lediglich die beiden MSCI-Geschwister mit und ohne SRI ansehen: Zwischen beiden liegt über diesen Zeitraum ein Performance-Unterschied von 23 Prozentpunkten (im Schnitt etwa 2,7 Prozentpunkte pro Jahr).
Wenn wir nun den Vergleichszeitraum auf drei Jahre verkürzen, sehen wir zum einen, dass die Outperformance gegenüber dem klassischen MSCI Europe schon vor dem Corona-Knick im Frühjahr 2020 bestand und zum anderen dass der SRI deutlich besser aus der Krise kam. Über die letzten drei Jahre beträgt der Performance-Unterschied immerhin 16 Prozentpunkte:
[via]
Wen es interessiert, hier ist noch der um den Amundi Europe SRI (LU1861137484/A2JSDC) ergänzte Vergleich - anderer Zeitraum, aber die SRIs von iShares und Amundi sind beide signifikant besser als der 'normale' MSCI Europe.
Fazit: Angesichts dieser Grafiken und Zahlen bin ich sehr froh, früh auf SRI gesetzt zu haben, was die Europa-ETFs angeht. Und in diesem Fall gilt nachweislich, dass (gleichgültig ob man bewusst nachhaltiger anlegen will oder nicht) SRI/ESG die bessere Wahl ist!
Und wie immer gilt: Performance in der Vergangenheit lässt keinen Schluss zu auf Performance in der Zukunft!
Grüße und ein schönes Wochenende,
Andreas
