mit Power-Aktien durch die Krise: eine Sterneliste

[nmh]

Liebe Börsenfreunde,

noch immer sieht es an der Börse eigentlich ganz gut aus. Der DAX hat Anfang Juni dynamisch seine 200-Tage-Linie nach oben durchbrochen, dort dann vier Wochen lang pausiert, und gerade in den letzten Tagen sieht es so aus, als ob der Weg jetzt in Richtung Rekordhoch bei 13789 Punkten führt. Erklärt wird das mit den Unmengen an Geld, das die Notenbanken in den Markt pumpen.

Eigentlich. Denn wenn man etwas genauer hinsieht, bemerkt man, dass die sogenannte Marktbreite noch zu wünschen übrig lässt. Mit Stand von gestern notieren weltweit ziemlich genau 50 Prozent aller Aktien oberhalb der 200-Tage-Linie. Ein besonderes Zeichen der Stärke ist eine steigende 200-Tage-Linie, damit können weltweit 46 Prozent aller Aktien glänzen. Auch die Advance-Decline-Linie (ADL) hat den Anstieg des DAX der letzten Tage nicht mehr mitgemacht. Ein Alarmzeichen! Weiterhin gibt es sehr viele Aktien, die den Aufschwung seit März eben nicht oder nur zaghaft mitgemacht haben und relativ schwach sind. Solche Titel müsst Ihr auch weiterhin streng über Eure Stopkurse aussieben.

Es kommt also immer auf die richtige Aktienauswahl an. Die üblichen Verdächtigen wie Adobe, Alphabet, Amazon, Apple, Microsoft, Netflix, Tesla schwächeln in den letzten Tagen etwas. Blendet man die US-Hightechs aus, sind die Indizes in den letzten Wochen per saldo nicht mehr weitergekommen. Beginnt jetzt die Bastion der US-Hightechs zu wanken und kommt die überfällige Korrektur, wäre das der Startschuss für eine generelle Verschnaufpause an den Aktienmärkten. Dann kann der DAX schnell wieder auf 10500 Punkte fallen. Das wäre dann aber für langfristige Anleger ein klares Kaufsignal.

Besonders schwierig sieht auch die Währungssituation aus. Ich hatte bereits vor einigen Wochen vor einem steigenden EUR/USD-Devisenkurs gewarnt, und so ist es gekommen. Ein gegenüber dem Dollar starker Euro ist schlecht für Eure US-Aktien, weil deren Eurokurs fällt, selbst wenn sich auf Dollarbasis nichts tut. Und dieser ganz neue Trend könnte noch weiterlaufen. Gerade für die US-Wahl benötigt Trump einen schwachen Dollar, um die amerikanischen Exporte zu stärken. Charttechnisch kann man beim Euro (WKN 965275) klar eine Trendwende seit 2018 erkennen. Wenn sich jetzt das Jahr 2017 wiederholt - ein Anstieg von 1,04 auf 1,24 Dollar - sieht es finster für US-Aktien in europäischen Depots aus. Ganz konkret: Von einem Kurswert von 1000 Euro bleiben allein durch diesen Anstieg des Euro nur noch 839 Euro übrig!

Wer sich gegen einen schwachen Dollar und entsprechende Währungsverluste bei seinen US-Aktien absichern will, greift auch weiterhin zum Papier PS1LLL, das ich schon öfters vorgestellt habe.

Überhaupt die US-Wahl. Das Krisenmanagement von Trump entpuppt sich immer mehr als Desaster. Das realisieren mittlerweile auch die klassischen Wechselwähler, die die Wahl entscheiden. Sie haben längst damit begonnen, sich von Trump abzuwenden. Bringt Biden seinen Vorsprung in den wichtigen Swing States und derzeit sogar in Florida bis November ins Ziel, wäre Trump abgewählt. Das würde die Wall Street und damit die Börsen weltweit belasten.

Jetzt aber zum Thema. Ich habe auf Euren Wunsch Aktien herausgesucht, die sowohl längerfristig als auch in der Coronakrise überzeugen konnten. Die Titel mussten diesmal folgende strenge Filterung überstehen:

• mindestens 4,5 (von 6 möglichen) technische Sterne. Dadurch ist sichergestellt, dass die Aktien die Coronakrise gut überstanden haben.
• mindestens 4,7 (von 6 möglichen) Zeitraum-Sternen. Dadurch fallen Aktien heraus, die längerfristig nicht gut performen.
• höchstens 12 Prozent negative Zeiträume. Dadurch fallen Aktien heraus, die zu stark schwanken und bei denen das Markttiming allzu schwierig ist.
• Performance über die untersuchten Zeiträume mindestens 25 Prozent pro Jahr im Durchschnitt. Denn Euer Wunsch war, dieses Mal vor allem besonders performancestarke Aktien zu sehen.

Gerade mal 40 Wertpapiere aus aller Welt haben diesen strengen Prozess überlebt: 39 Aktien und ein Zertifikat. Das Zertifikat LS9HRZ ist das sogenannte "Silicon Valley"-Wikifolio der Zeitschrift Börse online, und es ist keine Überraschung, dass es gemeinsam mit vielen Tech-Aktien hier auftaucht:

Sterne-Auswertung hybrid (alle Parameter)
 
                           techn.  Zeitr.    durchsch.  negative    
WKN    Name                Sterne  Sterne     Perform.    Zeitr.  RSL
---------------------------------------------------------------------
A2PGJ2 Zoom Video Communica   4.8    4.9  775.95% p.a.    10.71%  194
A1CX3T Tesla Motors Inc. Re   4.8    6.0  640.02% p.a.     9.05%  231
A16140 HelloFresh SE Inhabe   4.8    5.4  435.43% p.a.    10.91%  171
A2JNF4 Adyen N.V. Aandelen    5.0    5.7  295.90% p.a.     6.67%  163
A2E4K4 Delivery Hero SE Nam   4.8    5.4  146.08% p.a.     6.06%  143
A14VPK Teladoc Health Inc.    4.8    5.9  123.86% p.a.     5.83%  169
A14R7U PayPal Holdings Inc.   4.5    5.3   96.84% p.a.     4.76%  138
A2AJKS Sartorius Stedim Bio   4.8    6.0   90.73% p.a.     1.98%  153
A1W58K RingCentral Inc. Reg   4.5    4.9   89.37% p.a.     2.21%  119
A1JB6S a2 Milk Co. Ltd. The   4.8    5.1   80.04% p.a.     4.17%  126
A2GS5D Dermapharm Holding S   4.5    5.2   77.12% p.a.     8.89%  120
A1JX4P ServiceNow Inc. Regi   4.8    5.4   62.99% p.a.     3.51%  128
FTG111 flatex (FinTech Grou   4.5    5.4   54.26% p.a.     9.09%  138
A14RZD Cellnex Telecom S.A.   4.5    5.6   50.84% p.a.     3.33%  130
A1138D Tencent Holdings Ltd   4.8    5.7   48.67% p.a.     3.13%  131
716563 Sartorius AG Vorzugs   5.0    5.9   46.60% p.a.     6.25%  144
552484 Netflix Inc. Registe   4.8    5.6   46.32% p.a.     4.93%  129
918422 NVIDIA Corp. Registe   4.8    5.9   43.74% p.a.    10.69%  146
A0M63R MSCI Inc. Registered   5.0    5.8   43.70% p.a.     3.16%  127
A0B897 MarketAxess Holdings   4.5    5.6   42.88% p.a.     4.31%  129
501822 NetEase Inc. Reg.Shs   5.0    5.7   42.66% p.a.     4.14%  128
521690 Tradegate AG Wertpap   4.8    5.7   39.38% p.a.     8.33%  139
907928 Esker S.A. Actions P   5.3    6.0   37.41% p.a.     7.74%  137
854912 Air Products & Chemi   4.5    5.3   36.96% p.a.     6.45%  124
A1JWVX Facebook Inc. Reg.Sh   4.5    5.0   36.47% p.a.     6.43%  116
A2AGGY VAT Group AG Namens-   4.5    5.3   35.75% p.a.    10.99%  121
906866 AMAZON.COM INC. Regi   4.8    5.8   34.48% p.a.     5.30%  136
A12DM8 Scout24 AG Namens-Ak   4.8    5.1   34.36% p.a.     4.76%  119
A117ME Alibaba Group Holdin   5.0    5.3   34.34% p.a.    10.00%  117
865985 APPLE COMPUTER INC.    5.3    5.9   34.09% p.a.     3.57%  127
923655 Old Dominion Freight   4.5    5.9   33.96% p.a.     1.94%  130
A1JMFQ Zynga Inc. Registere   4.8    5.2   33.58% p.a.    11.70%  129
A2AJX9 Charter Communicatio   4.5    5.5   33.06% p.a.     4.76%  112
A0B6VQ Domino's Pizza Inc.    5.0    5.5   32.00% p.a.     7.98%  118
LS9HRZ Boerse online Silico   4.5    5.1   30.53% p.a.     4.76%  118
515870 BECHTLE AG Inhaber-A   4.5    5.8   28.42% p.a.     5.81%  129
857216 Chugai Pharmaceutica   4.5    5.5   28.27% p.a.    11.61%  129
A2DXZH bioMerieux Actions a   4.5    5.6   27.83% p.a.     5.70%  136
A0JMVJ Pool Corp. Registere   4.5    5.9   27.26% p.a.     6.44%  126
871981 Adobe Systems Inc. R   5.0    5.7   26.11% p.a.     6.77%  121
---------------------------------------------------------------------

Die Parameter sind hier (bitte klicken) genauer erklärt.

Die Liste ist geordnet nach der durchschnittlichen Performance p.a. Bitte beachtet, dass diese Liste keine unbedingte Kaufempfehlung ist. Nicht alle Aktien sind für Einsteiger geeignet. Gerade Titel, die erst eine kurze Historie aufweisen, wie beispielsweise Zoom, Adyen oder Delivery Hero sind riskanter als Aktien, die bereits viele Jahr lang top performen: Adobe, Sartorius oder Domino's Pizza.

Wer in solche Aktien investiert, sollte mit Stopkursen arbeiten. Für langfristige Anleger bildet die 200-Tage-Linie einen guten Anhaltspunkt für Stopkurse, zum Beispiel wenige Prozent unter dieser Linie. Wenn Ihr Aktien auswählt, deren RSL-Wert zwischen 110 und 130 beträgt, könnt Ihr gute Stopkurse setzen und habt Euren maximal möglichen Verlust auf ein vernünftiges Maß begrenzt. Aktien mit einem RSL-Wert über 150 sind heiß gelaufen. Hier würde ich erst mal nur den berühmten Fuß in die Türe setzen und nachkaufen, wenn die Aktie ein wenig korrigiert. Besonders krass ist das bei der Tesla-Aktie, die 131 Prozent über der 200-Tage-Linie notiert (RSL = 231, die 200-Tage-Linie verläuft aktuell bei 570 Euro) und dringend eine Korrektur in Richtung 1100 Euro benötigt. Sowas nennt man einen "Fahnenmast". Oben am Fahnenmast hat jemand Seife hingeschmiert. Was passiert, wenn man raufklettert und die Seife anfasst, habt Ihr in den letzten vier Tagen gesehen. Es wird rutschig! Leider weiß man vorher nie, wo die Seife ist.

Wie immer soll Euch diese Liste nur Anregungen für eigene Recherchen liefern. Dabei wünsche ich Euch viel Vergnügen, und was noch wichtiger ist: Viel Spaß an der Börse!

Mein Nachbar hat mir einen Eimer mit Wasser und Seife neben mein schönes Auto gestellt. Keine Ahnung, was das zu bedeuten hat. Vielleicht ist er neidisch. Außerdem ist mir heute früh ein seltsames schwarzes Kabel aufgefallen, das aus meinem Rechenzentrum aufs Nachbargrundstück läuft. Ich glaube, ich muss mal ein ernstes Wort mit dem alten Griesgram sprechen.

Herzliche Grüße aus einem bewölkten München

und ein schönes Wochenende

an alle, die das hier lesen müssen

nmh

[Crazyalex]

-1,5 bis -2% gegenüber Vortag

...aber das wird auch wieder!

Gruß Crazyalex

[KeepMoving]

Bei mir eher das doppelte. Bei @wullewuu wohl auch eher...

Kann mal jemand seiner Glaskugel sagen sie soll sich melden wenn der Boden erreicht ist?

Ich würde gerne eine Kleinigkeit einkaufen.

Grüße

KM

[wullewuu]

Ich habe wohl doch den schwarzen Daumen. Beeindruckend. Die Gewinne aus 3 Wochen in zwei Tagen zerstört. Und nur weil ich Tesla gekauft habe ... 🙂 

[wullewuu]

Also mein Depot steht global bei 8-10-% tiefer als vor zwei Tagen. 

[Crazyalex]

Frag mich nicht warum - aber Tesla pack ich nicht an. Man muss nicht alles im Depot haben.

Auch sonst bin ich eher "konservativ" unterwegs -> weniger Risiko aber halt auch weniger Gewinn...

...dafür auch weniger gestresst

Gruß Crazyalex

[Aramis]

Also bei mir ins Depot zu schauen, macht heute auch überhaupt keinen Spaß... Was denkt ihr, wird das eine größere Korrektur oder geht's ab Montag wieder aufwärts?

Leider habe ich Apple die Tage nachgekauft, hatte nicht im Blick, dass sie weit über der GD200 war... naja.

[wullewuu]

Tesla war mal "Spielgeld", klingt aber doof. Habe sonst nur solide Werte im Depot, außer Tesla. Da habe ich dann doch irgendwann nachgegeben. Schauen wir mal. Langfristig wird das wieder steigen, der Hype ist ungebrochen. 
Aber es gehen ja alle runter, nicht nur Tesla. Nvidia, Sartorius.. alle haben viele Federn gelassen.

[simmhh]

Meine Frau möchte shoppen am Wochenende, Summer Sale oder sowas und irgendwie ist mir auch danach. 
Apple, Nvidia, Sartorius - nette Rabatte. 

[nmh]

Einen aktuellen Kommentar von mir zur Marktlage findet Ihr hier.

nmh

[KayS]

@nmh 

Vielen Dank für die rasche und ausführliche Antwort! Unglaublich gut, danke!

Zum Verständnis: gibt es einen "bestimmten Grund", weshalb Sartorius jederzeit ein klarer Kauf ist?

Ich versuche die Regeln zu verstehen, damit ich in Zukunft keine blöden Fragen mehr stellen muss

Aus einem der alten Threads habe ich Folgendes mitgenommen:

"Jetzt gibt es aber leider Aktien, die sehr weit oberhalb dieser Durchschnittslinie notieren. Nur als Beispiel: Eine der Aktien aus meiner Datenbank mit dem höchsten RSL-Wert ist das Papier von Varta (WKN A0TGJ5). Varta hat aktuell einen Kurs von 55 Euro, und der 200-Tage-Schnitt liegt bei 35,32 Euro. Die Aktie ist also 56 Prozent über der 200-Tage-Linie, der RSL-Wert beträgt exakt 156,29%. Ein derart hoher Wert ist selten am Aktienmarkt. Die Aktie ist "überhitzt". Bei so hohen RSL-Werten spricht der Charttechniker von einer "Fahnenstange" oder einem "Fahnenmast", an dem die Aktie hochklettert. Oben am Mast hat jemand Seife hingeschmiert, und man rutscht ab. Leider weiß niemand, wo genau die Seife ist.

Wenn man bei einer solchen Aktie einen Stopkurs unterhalb der 200-Tage-Linie setzt, kann man im Beispiel von Varta gut 20 Euro verlieren, also knapp 36 Prozent vom aktuellen Kurs. Ziemlich viel!

Daher kann es bei der Auswahl von Aktien auch sinnvoll sein, darauf zu achten, daß der RSL-Wert nicht zu hoch ist. Ich habe daher mal eine Sterneliste angefertigt, bei der die Aktien zwischen 10 und 15 Prozent über der 200-Tage-Linie liegen. RSL also zwischen 110 und 115. Dies erlaubt es Euch, sinnvolle Stopkurse zu setzen, wobei Euer maximale Verlust zwischen 9% (RSL = 110) und 13% (RSL = 115) beträgt. Also ein geringes Risiko!"

Die Sartorius Aktie hat laut onvista.de einen RSL-Wert ("RSL (Levy) 250Tage") von 135%. Damit wäre das eine Aktie, die aktuell zu weit über der 200-Tage-Linie liegt.

Bis hierhin korrekt? Wenn der Stopkurs bei 248 liegt, könnte man aktuell bis zu ca. 24% Wertverlust mitmachen bei Kauf.

Welcher Faktor ist hier ausschlaggebend, bzw. wie erkennte ich, dass es sich bei Sartorius dennoch (voraussichtlich, wir sind keine Hellseher) lohnen wird, obwohl der RSL-Wert so hoch liegt (trotz der eigentlichen Empfehlung zur Erkennung "guter" Aktien zum Kaufmoment)? Oder ist es schlichtweg die Erfahrung, die hier greift?

Ich überlege nämlich parallel hierzu folgende Aktien zu kaufen (teils aus deiner Liste):

1) Sartorius Stedim Bio Aktie (WKN: A2AJKS)

- Hier liegt die 200-Tageslinie bei ca. 203 EUR.

- Der RSL250 liegt (wieder laut onvista.de) bei 1,48. Auch hier, vom Gefühl her und nach der obigen Regeln, eher zu hoch um einzusteigen.

- Ein vernünftiger Stopkurs wäre z.B. 192,80 EUR - korrekt?

- Ich möchte maximal 200-300 EUR Verlust machen, nach den "Regeln" wären das 3 Stück.

2) MasterCard Aktie (WKN: A0F602)

- Hier liegt die 200-Tageslinie bei ca. 250 EUR.

- Der RSL250 liegt (wieder laut onvista.de) bei 1,17.

-> hier nach Beachtung der Empfehlungen eher eine Kaufempfehlung, die ich nachvollziehen kann.

- Ein vernünftiger Stopkurs wäre z.B. 242,30 EUR - korrekt?

- Ich möchte maximal 250-300 EUR Verlust machen, nach den "Regeln" wären das ca. 6  Stück.

3) Nvidia Corporation Aktie (WKN: 918422)

- Hier liegt die 200-Tageslinie bei ca. 265 EUR.

- Der RSL250 liegt (wieder laut onvista.de) bei 1,78.

-> hier nach Beachtung der Empfehlungen eher keine Kaufempfehlung?!

(Falls doch, welches Kriterium sticht? Ein vernünftiger Stopkurs wäre z.B. 254,40 EUR)

4) Alibaba Group ADR Aktie (WKN: A117ME)

- Hier liegt die 200-Tageslinie bei ca. 185 EUR.

- Der RSL250 liegt (wieder laut onvista.de) bei 1,34.

-> hier nach Beachtung der Empfehlungen eher knappe Kaufempfehlung mit Setzen eines guten Stopkurses, korrekt?

- vernünftiger Stopkurs wäre z.B. 177,60 EUR.

Kann man die Gedankengänge nachvollziehen? Ich hoffe, dass das Verständnis oben einigermaßen stimmt - sonst muss ich mich wohl nochmal gut einlesen, bevor ich mich rantraue

Vielen Dank schon Mal im Voraus! 🙂

Wünsche ein schönes Wochenende!

Kay S