Sieh Dir einfach mal die beiden Kandidaten in einem Vergleichschart an. Eine große Abweichung kann man da nicht feststellen, auch keine deutlich höhere Stabilität des einen...
Ich vermute, wie @Crazyalex schon sagte, eher ein mathematisch bedingtes Aufdemschlauchstehen.
Wenn Du die MSCI World Anteile vor einigen Jahren letztmalig gekauft hast, als die Kurse an heutigen gemessen recht niedrig waren, ist es ja klar, dass er heute ständig im Plus ist.
Wenn Du dazu monatlich den FTSE All-World nachkaufst, auch zu den hohen Kursen der letzten Jahre und Monate, lässt das Dein Ergebnis bei einem Kursrutsch wie in den letzten Wochen natürlich mal rot aussehen.
Über die Qualität oder einen Unterschied der beiden ETFs sagt das allerdings nichts aus.
Ein weiterer Aspekt ist die Thesaurierung Deines MSCI World ETFs. Wenn hier also Ausschüttungen der Unternehmen anfallen, verbleiben sie im Fonds und steigern dessen Wert.
Die Ausschüttungen Deines All-Worlds erhältst Du hingegen auf Dein Konto und investierst sie (hoffentlich) wieder selbstständig in den ETF. Im Ergebnis ändert das, die Steuern außen vor gelassen, nichts. Optisch ändert sich aber durchaus etwas am Depotwert, da die Thesaurierung direkt im ETF verbleibt, Deine händische Reinvestition aber einfach ein neuer Kauf ist. Auch hier also kein praxisrelevanter Renditeunterschied, wohl aber ein optischer bei Deinem Blick auf die Farben im Depot.
Hallo @Maverick und auch von mir noch eien herzliches Willkommen.
@Maverick schrieb:der Blick auf den Vergleichschart sagt ja eigentlich schon alles. An die Bedeutung des damaligen Kaufzeitpunktes und den Vergleich der Kurse von damals zu heute hatte ich so erst nicht gedacht, aber klar, macht natürlich Sinn.
Und ja, alle Ausschüttungen werden reinvestiert. Den Zinseszins möchte ich mir nicht entgehen lassen 😄
Zur Ergänzung all der bisherigen Antworten füge ich noch einen Kurschart Deiner beiden ETFs hinzu.
Da Du beim Blick ins Depot Kurse siehst, gibt dieser die Zahlen der Depotansicht am besten wieder:
Gelb ist der thesaurierende MSCI World, blau der ausschüttende FTSE.
Im Vergleich mit dem von @t.w. oben eingestellten Performancechart ist der Abstand zwischen beiden in dieser Darstellung natürlich größer.
Hier sieht man die Abweichungen die teils durch die Ausschüttungen, teils durch den EM-Anteil verursacht sind. Indem Du die Ausschüttungen aber wiederanlegst, Du also gewissermaßen durch manuellen Eingriff doch thesaurierst, sorgst Du dafür, dass diese Ausschüttungen faktisch gar nicht greifen. Deine tatsächliche Performance entspricht also der @t.w.-Grafik.
Das der FTSE trotzdem etwas nachhängt erklärt sich durch den EM-Anteil. Dieser kann ein Vor- oder auch ein Nachteil sein. In den letzten Jahren war er nciht hilfreich, in Zukunft kann es möglicherweise auch anders aussehen.
