...um noch mal wieder auf's Thema zu kommen:
Bei Optionsscheinen habe ich immer das Gefühl, dass es diese "noch gibt" weil einige kluge Leute diese Scheine mal so richtig mathematisch durchdrungen haben und jetzt sauer sind, weil Zertifikate so plebsig einfach zu berechnen sind 
So wie mir mein Opa zu meiner Führerscheinzeit (80er) sagte, dass man ein Auto nur mit Zwischengas so richtig schalten kann 
Jetzt fahre ich übrigens nur noch Automatik.
Aber daraus will ich jetzt keine Grundsatzdiskussion machen, jeder Schein hat seine Berechtigung.
Sorry @haxo - back to topic:
@haxo schrieb:
Bei Optionsscheinen habe ich immer das Gefühl, dass es diese "noch gibt" weil einige kluge Leute diese Scheine mal so richtig mathematisch durchdrungen haben und jetzt sauer sind, weil Zertifikate so plebsig einfach zu berechnen sind
Bei Optionsscheinen scheint es so zu sein, dass es im wesentlichen darum geht diese Option auch wahrzunehmen. Nur dann sind die vielen Faktoren auch wichtig. Aufgeld ist nur wichtig wenn die Differenz zwischen innerem Wert und Scheinpreis groß ist, oder gar kein innerer Wert vorhanden ist. Je mehr der Schein im Wert steigt und vom "aus dem Geld" zu "im Geld" wechselt desto geringer wird das Aufgeld auch. ABER: Das Aufgeld interessiert keinen wenn der Schein weit vor Zeitablauf auch wieder verkauft wird, da ist nur wichtig: Kaufpreis < Verkaufspreis.
Ich kann jedoch bei KO-Zertifikaten die Wertentwicklung fast ziemlich genau berechnen. Irgendwie stimmt es nie ganz überein, obwohl die Berechnung eigentlich simpel ist, aber sagen wir mal man hat eine gewisse extrem gute Näherung. Wir reden für Pfennigen... Pardon... Cents an Unterschied am Ende.
Bei Optionsscheinen geht das ganz einfach nicht. Man kann nicht mal annäherend antizipieren wie teuer der Schein sein wird wenn der Kurs bei X steht. Das weiß man erst wenn es soweit ist. Oder man nutzt einen Rechner dafür, der auch nur annähernd rechnen kann.
Dafür hat man aber kein KO, also ein geringeres Risiko. Das einzige Risiko besteht dass der Schein nichts mehr Wert ist, nicht mal einen Zeitwert hat - dann hat man einen Totalverlust. Dagegen kann man sich mit einem Stop-Loss absichern.
Bei KO-Zertifikaten aber auch. Tja. Also ist das eigentlich kein wirklicher Unterschied, oder zumindest einer den man missachten kann.
Runtergebrochen für den gemeinen Anleger: Ob ich einen Optionsschein mit Omega 4 oder ein KO-Zertifikat mit Hebel 4 nehme ist am Ende völlig wumpe.
Bei KO-Zertifikate kommt es mir jedoch vor dass man einen deutlich größeren Hebel erreichen kann als mit Optionsscheinen. Bei Adobe zum Beispiel ist der größte Hebel, das Omega, das ich finden konnte 4,X. Bei KO-Zertifikaten habe ich bei einem KO von 409 ein sehr großes Risiko (Abstand 5% zum Kurs) aber Hebel 16. Hier kann man kurzfristig mit etwas Glück und Zockerrei viel mehr Geld machen.
Nur zum Vergleich: Mein Schein hat heute +3,48% gemacht, ohne irgendwelches Risiko, während der KO-Schein bei +14,80% steht. ABER: Ein Kursfall auf 405 (ca. $28) und weg ist das ganze eingesetzte Kapital.
Ein KO mit vergleichbarem Hebel wie der Optionsschein hat ein KO von ca. $370, also ca. 15% Abstand zum derzeitigen Kurs (ca. $63).
Ich denke ob man da den KO nimmt oder den Optionsschein ist völlig wumpe.
Man macht mit beidem gutes Geld.
Zum Schein kann ich nichts sagen, nicht meine Welt, aber warum gerade Symrise? Ganz ehrlich? Vorher nie was von gehört.
- Wegen des interessanten, zyklischen Verlaufs?
- Wegen der ungeheuren Historie, dass im pulsierenden Holzminden das künstlich hergestellte Vanillin erfunden wurde?
Das würde mich jetzt doch sehr interessieren
@haxo schrieb:Zum Schein kann ich nichts sagen, nicht meine Welt, aber warum gerade Symrise? Ganz ehrlich? Vorher nie was von gehört.
- Wegen des interessanten, zyklischen Verlaufs?
- Wegen der ungeheuren Historie, dass im pulsierenden Holzminden das künstlich hergestellte Vanillin erfunden wurde?
Das würde mich jetzt doch sehr interessieren
Kann ich dir ganz einfach erklären:
Weil es eine Wette darauf ist, dass Symrise als nächstes in den DAX aufsteigt. Und ich gehe davon aus, dass dadurch der Kurs einen schönen Hoppser nach oben machen wird wenn das wirklich passiert. Und durch ein Zertifikat mit Hebel kann ich diesen Hoppser im größeren Kurs mitnehmen.
Also: einfach nur eine gewagte Wette mit der Vermutung "Wirecard fliegt aus dem DAX, Symrise steigt in den DAX auf -> Die Anleger stürzen sich noch mal extrem drauf -> Der Kurs steigt gut an" 🙂
@TeePee schrieb:Ich hab seit heute morgen den hier
Größeres Omega, kleinerer Spread, günstiger im Preis also mehr Anteile für dasselbe Geld und durch höheres Omega größere Gewinnmöglichkeit - Danke der gefällt mir!
Danke Jungs, klingt plausibel, ich lieeebe Aromen und Geschmacksverstärker.
In der Schule haben wir im LK welche gemixt, unsere Gruppe hatte einen Tropische-Früchte-Ester, während eine andere "frisch Erbrochenes" hatte 
Für den Wert gibt es hunderte Hebel-Scheine, da gehe ich kein Risiko ein und auch nicht am Freitagnachmittag.
Wenn das Montag noch heiß ist, gehe ich mit.
