CARMIGNAC GESTION

[Carl-27]

Wie schafft man es, dass sich der Kurs von zwei Fonds in diesem Jahr so schlecht bzw. gar nicht entwickelt?

A0DP5W - CARMIGNAC INVESTISSEMENT

A0DPW0 - CARMIGNAC PATRIMOINE

Oder anders gefragt: Gibt es noch Hoffnung für die beiden? oder besser verkaufen?

[Glücksdrache]

Hallo @Carl-27,

die Ursachenforschung könnte beim aktuellen Chartbild des Fonds gegenüber anderen Indices beginnen. Für den erstgenannten Fonds ergibt sich dann folgendes Bild im Vergleich zum DAX (WKN: 846900).

Chartbild aus dem comdirect-Informer

Bis ins jahr 2016 hinein entwickelte sich der Fonds ähnlich wie der DAX und konnte diesen in manchen Phasen sogar schlagen. Dann aber vollzieht der Fonds die Aufwärtsbewegungen nicht nach.

Der Fonds-Manager wird also wohl nicht die besten, zukunftsträchtigsten Aktien für den Betrachtungszeitraum gefunden haben.

Geh mal zu Morningstar oder einem anderen Portal mit weiteren Detail-Informationen und sehe Dir die fünf größten Aktienbestandteile an.

Dort wird wahrscheinlich die Lösung für die Underperformance liegen.

Ich hoffe das hilft schon ein bisschen weiter.

Einen direkten Rat kann ich leider nicht geben.....

Liebe Grüße

Glücksdrache

[Joerg78]

Hallo @Carl-27,

ob sich die Fonds wieder erholen oder nicht, das weiß nur der Fondsmanager (und wohl nicht mal er).

Generell kannst du die Fonds - so wie @Glücksdrache es auch gemacht hat - mit Indizes vergleichen; ich hätte allerdings eher den MSCI World als Referenz hergenommen, da dieser eher dem Anlageuniversum des Investissement nahekommt. Und da schaut der Carmignac ziemlich schlecht aus.

Die Entscheidung kannst nur du treffen - wenn es rein um Performance geht (=> langfristige Anlage), dann spricht derzeit alles eher für "Verkaufen" (merke aber auch: Die Vergangenheit sagt nichts über die Zukunft aus!). Sind dir andere Kennzahlen wichtiger (Volatilität, max. Drawback, etc.), dann kann die Entscheidung wieder ganz anders aussehen.

Viele Grüße,

Jörg

[Glücksdrache]

Hallo @Carl-27,

Du könntest Dich auch anhand der jährlichen Kosten für oder gegen diesen Fonds entscheiden.

Da die Jahresvergütung ja 2 % beträgt (alleine für das Management) und wohl noch Großkunden Kauf-/Verkaufskosten für die Wertpapiere dazu kommen - wenn das Management was tut - ist der Fonds ziemlich teuer.

Wenn Du den Fonds verkaufst und in eigens ausgesuchte Werte umschichtest, dann profitierst Du von Broker-Konditionen, die weit unter 2 % liegen.

Denke an den Broker in der Pascalkehre in Quickborn oder einen anderen:

Das Fonds-Ergebnis lässt sich sogar einfach selbst übertreffen, wenn Du in Wachstumswerte investierst.

Lektüre gibt es in der Community sehr viel dazu. Dann noch einen (kleinen) monatlichen Sparvertrag mit einem 1-Aktie-Fonds ergänzen, dann passt es.

Ist aber nur eine Idee....

Liebe Grüße

Glücksdrache