@ehemaliger Nutzer schrieb:
Was der Bauer nicht kennt, dass frisst er nicht.
Viele haben auch Angst davor, dass das angelegte Geld dann plötzlich weg ist (wie beim Glücksspiel). Und dafür haben sie dann zu hart gearbeitet. Da müsste man viel Aufklärung betreiben - ist aber eine sensible Sache. Nachher ist man nämlich der Depp der dem Freund "das mit den Scheiß Aktien" eingeredet hat.
Manche scheitern allerdings viel früher: Vor dem Aktienkauf steht bei den meisten das Sparen. ... Auch nicht jedermanns Sache.
Irgendwie auch gut. Irgendwo müssen die Umsätze ja herkommen, die uns Gewinne bescheren. Wenn alle nur sparen würden hätten wir zuwenig Konsum.
"Sparen" ist für wesentliche Bevölkerungsgruppen tatsächlich ein Problem: das Geld reicht nur gerade so über den Monat hinweg. Häufig ist das eine falsche Priorisierung: der Morgen beginnt mit dem 3€-"Coffee to Go" und der Abend endet mit einem Besuch beim Burgerbrater für 7€/Person. Dazu etwas angesagte Mode, und schnell hat man ein Ausgabenproblem, das keinen Raum zum Sparen lässt.
Auch wer sparen kann, hatte es bis vor wenigen Jahren nicht einfach:
- "Direkt" in Aktien investieren: siehe"T-Aktie" - ohne Diversifizierung riskant
- Aktive Fonds: Ausgabeaufschlag, Managementfee, Performancegebühr… in Summe kam man oft kaum über 0% Nettorendite
- Geschlossene Fonds: man kommt nicht mehr raus. Und die letzten 20 Jahre haben einiges an Negativbeispielen produziert (Schiffe, Container oder Filme, die dann keiner wollte).
- Hedgefonds: seit 2005 als "Heuschrecken" gebrandmarkt
- Zertifikate: Emittentenrisiko, siehe "Lehman Brothers"
- … dazu kommen noch Depotgebühren und Ordergebühren.
Inzwischen sind die Angebote mit ETFs günstig und diversifiziert, so dass es eher schädlich ist, nicht frühzeitig in z.B. ETFs anzulegen.
Beispielsweise die "Kindergeld-Rente" als Vorsorge fürs Kind: das Kindergeld in einen Junior-ETF-Sparplan anlagen und dem Nachwuchs in den folgenden 18 Jahren genügend finanzielle Bildung und Disziplin beibringen, diesen Sparplan bis zur Rente weiterzuführen, damit dem Kind das Thema "Rentenlücke" ein sicheres Fremdwort sein wird.
Selbst, wenn das Depot ohne weitere Sparraten nur "herumliegen" sollte, kommen auch nach > 60 Jahren und nach Inflationsausgleich noch erkleckliche Beträge zusammen.
Oft wird auch mit zweierlei Maß gemessen.
Ein einfacher Vergleich: bei Aktien käme kaum einer auf die Idee, einen Kredit im Rahmen von > 100k aufzunehmen und den Betrag dann in "solide" Aktien zu investieren. Ist das Geld hingegen für die eigene Immobilie bestimmt, gibt es damit keine Bedenken.
Der kleine Unterschied: das "eigene Haus" kauft man in der Regel nur einmal, Aktien oder ETFs kann man häufiger kaufen - und so auch mehr Erfahrung sammeln. Die "Vorbildung" erscheint beim ersten Kauf aber oft aber sehr ähnlich.
Beim "Immobilien-Investment" wissen die Beteiligten oft nicht, ob die Preise am Immobilienmarkt gerade eher günstig oder eher hoch sind: sie kaufen, weil sich gerade die Chance bietet ("Neubausiedlung, nur 2 Kilometer weiter") oder sie es gerade für günstig halten ("die Zinsen sind aber doch niedrig - wieso sollte sich das auf die Marktpreise auswirken?"). Und wenn sich per Entbindungstermin der Familiennachwuchs mit Bedarf am eigenen Zimmer ankündigt, fällt der Immobilienkredit auch gern ein wenig größer aus, um so die neue Familienkutsche finanzieren zu können.
Unabhängig von der Finanzierung per Hypothek: wer das eigene Haus als "Investment" oder "Altersvorsorge" bezeichnet, muss sich vor Augen führen können, dass dieses bei sinkenden Immobilienpreisen an Marktwert verlieren wird.
Solange man nicht verkauft, realisiert man diesen Verlust auch nicht - eine einfache Parallele zum Buchwert von Aktien. Und da man vor hat, das eigene Haus einige Jahrzehnte zu bewohnen, stellt sich diese Frage auch erst einmal gar nicht. Genauso, wie man von den Aktien erwartet, dass diese noch einige Jahre lang Erträge sammeln werden, kann man diese auch einfach liegen lassen. Okay, zwischendurch draufschauen und absolute Tief- und Seitwärtsflieger rauswerfen - oder konsequent in einen ETF sparen.
Beim eigenen Haus können sich einige Teile der technischen Ausstattung im Laufe der Zeit zu weiteren Problemen entwickeln: der Asbestzement der 1970er ist heute Sondermüll, die Nachtspeicherheizung der 1980er Jahre ist ein amtlicher Stromfresser und wer Mitte der 1990er sein Häuschen "auf dem ruhigen Land" gebaut hat, muss sich heute beim Verkauf mit der Frage auseinander setzen, ob denn im "Ackerweg 13" auch "schnelles Internet" verfügbar ist. Vielleicht verkauft sich aber auch die Altbauwohnung zum Liebhaberpreis oder die eigene Stadt entwickelt sich zur angesagten Metropole mit entsprechend verdoppelten Immobilienpreisen.
Mit etwas Pech wurde aber auch gerade das eigene Wohnhaus unter Denkmalschutz gestellt und eine kleiner geplante Renovierung hat gerade so den Betrag überschritten, ab dem die EnEV auch eine zusätzliche energetische Sanierung vorschreibt…
Das gleiche kann auch bei Aktien passieren: eine Gewinnwarnung, "enttäuschte Analystenerwartungen" oder eine große Schadensersatzklage senken zuverlässig den Kurs, gute Nachrichten heben ihn. Und so manches "alte" Erfolgsunternehmen wurde im Börsenkurs schon vor einiger Zeit von trendigen Wachstumstitel überholt.
Der kleine Unterschied zu Aktien: mit dem Buchwert des eigenen Hauses befasst man sich nicht, blendet daher etwaige Buchverluste aus, bis es wirklich akut um den Verkauf geht. Und selbst dann vergisst man noch die Inflationskorrektur und die ursprünglichen Finanzierungskosten.
Bei Aktien schaut man hingegen jeden Tag neugierig, ob der Buchwert um 100 EUR gestiegen ("Yeah!") oder gefallen ("um Gottes Willen") ist. Dabei gilt auch bei Aktien: solange man den Buchgeldverlust nicht durch einen Verkauf realisiert und der Verlust parallel zur allgemeinen Marktentwicklung stattfindet, kann sich das ganze wieder im Laufe der nächsten Jahre korrigieren.
